铝供给侧改革地方核查阶段将于6月30日结束,随着新疆公布专项核查实施方案,预计月底各地方核查情况将陆续明朗。根据资讯显示山东魏桥集团旗下电解铝6月20日开始实施减产,减产量25万吨,预期10日内减产完成。上市公司将受益电解铝供给侧改革继续推进。本周电池级碳酸锂涨2.5%到14.35万/吨。稀土价格持续上涨,打黑工作继续推进。兴业矿业(000426)银漫矿业投产,业绩有望得到释放。核心关注:锂(天齐锂业(002466)、赣锋锂业(002460));铝(云铝股份(000807)、中国铝业(601600));兴业矿业。
工业金属:地方核查推进铝供给侧改革。19-23日SHFE铜、铝、铅、锌、锡、镍价格变化为2.24%、2.65%、7.32%、5.41%、-1.22%、1.90%。铝供给侧改革地方核查阶段将于6月30日结束,随着新疆公布专项核查实施方案,预计月底各地方核查情况将陆续明朗。根据百川资讯显示山东魏桥集团旗下电解铝6月20日开始实施减产,减产量25万吨,预期10日内减产完成。上市公司将受益电解铝供给侧改革继续推进。铜铅锌库存持续下降叠加消费旺季到来,价格或将高位运行。预计公司业绩同比会有大幅提升,建议关注基本金属投资机会。相关标的:铝(云铝股份、中国铝业);铜(江西铜业(600362)、云南铜业(000878));铅锌(中金岭南(000060)、驰宏锌锗(600497)、盛屯矿业(600711)、豫光金铅(600531))。
贵金属:美联储加息后,金银价格微张。19-23日COMEX金涨0.1%至1257.8美元/盎司,COMEX银涨0.41%至16.73美元/盎司。美联储加息对于黄金的打压力度不断下降,从21日开始黄金价格连续上涨。相关标的:银泰资源(000975)、赤峰黄金(600988)、湖南黄金(002155)、中金黄金(600489)。
稀土钨钼:稀土价格持续上涨。截止到23日氧化镨钕31.75万元/吨,氧化铽37.75元/公斤年初以来分别上涨21.4%和58.9%。稀土打黑持续推进,价格有望继续上升。相关标的:盛和资源(600392)、厦门钨业(600549)、中钨高新(000657)、章源钨业(002378)。
锂钴:供应紧张,需求旺盛,预计价格会稳步上涨。19-23日电池级碳酸锂涨2.5%到14.35万/吨。钴价受原料供应紧张、需求稳定,MB价格创今年以来新高。新能源汽车预期高速增长,下游需求持续旺盛,预计价格会稳步上涨。相关标的:天齐锂业、赣锋锂业、华友钴业(603799)、洛阳钼业(603993)。
风险提示:经济增速放缓,新能源汽车政策、供给侧改革政策不及预期。
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